|
FOREX
В четверг, 12 апреля, доллар подешевел относительно ведущих мировых валют, не отреагировав на выход данных, свидетельствующих о резком росте цен на импорт, а также об увеличении розничных продаж в ведущих торговых сетях США. Сохраняющийся спрос на сделки carry trades является признаком того, что участники рынка по-прежнему предпочитают покупать валюты стран, планирующих повысить процентные ставки в ближайшее время. Некоторое давление на доллар в четверг оказала публикация данных об увеличении числа первичных обращений за пособием по безработице в США. Однако, в текущий момент рынок труда не вызывает особых опасений трейдеров, поскольку, согласно недавним показателям, количество новых рабочих мест существенно увеличилось, поэтому потребители имеют достаточно средств, чтобы оплатить расходы по ипотечному кредитованию, что подтвердили возросшие объемы продаж в розничных сетях. В то же время, валютный рынок продолжает отслеживать публикации квартальной отчетности ведущих компаний, поскольку сообщение Wal-Mart о возможном снижении продаж в апреле, а также намерения инвестиционного банка Citigroup сократить значительное число рабочих мест вызывают опасения о возможном ухудшении рыночной конъюнктуры во втором квартале. На пятницу запланирована публикация наиболее важных макроэкономических данных США на этой неделе, включая показатели торгового баланса, индекса цен производителей, а также индекса потребительского доверия, рассчитываемого университетом Мичигана. Аналитики ожидают, что выходящие в пятницу показатели окажут негативное влияние на доллар. Тем не менее, учитывая, что цены на импорт почти в два раза превысили прогнозы, рост цен производителей в марте мог ускориться. В свою очередь, маловероятно, что возможное увеличение дефицита торгового баланса США сможет оказать существенное давление на доллар, поскольку основное внимание рынка будет сфокусировано на инфляционной компоненте показателя, которая может подтвердить или опровергнуть необходимость сохранения процентных ставок неизменными.
EUR/USD
Как и ожидал рынок, ЕЦБ не изменил уровня ставок. Аналитики заметили, что президент Ж.-К.Трише опустил фразу «сильная бдительность» и вместо этого сообщил, что процентные ставки остаются «аккомодативными», и в виду оптимистичного взгляда на экономический рост и прогнозов на высокий уровень инфляции, банк должен действовать жестко и своевременно. Аналитики считают, что такая комбинация фраз может означать то, что банк отложит урегулирование монетарной политики до июня. Тем не менее, в четверг пара EUR/JPY достигла нового исторического рекорда, а EUR/USD – двухлетнего рекорда.
Поддержки – 1.3440 и 1.3399
Сопротивления – 1.3513 и 1.3545
GBP/USD
В четверг фунт стерлингов укрепился против доллара, но ослабел против иены и евро. Экономические данные дня вышли смешанными – дефицит торгового баланса увеличился, цены на жилье возросли. В дальнейшем на валюту может повлиять опубликование протокола заседания Банка Англии. Вчера укрепление фунта было обусловлено новостью о том, что казначейство может позволить британским компаниям репатриировать прибыли в обход налогов. Однако, в четверг на эту новость отреагировало само казначейство и сообщило, что подобные изменения не отразятся на доходах и еще долго будут на стадии обсуждения.
Поддержки – 1.9739 и 1.9689
Сопротивления – 1.9825 и 1.9861
USD/JPY
Пары AUD/JPY, EUR/JPY и CAD/JPY становятся все более сильными за счет активности в carry trade. На своей пресс-конференции комментарии относительно иены дал президент ЕЦБ, сообщая, что валюта должна отображать экономические данные. Это вызвало легкую коррекцию иен-кроссов, после чего трейдеры вернулись в carry trade. В ожидании заседания членов стран Большой Семерки аналитики надеются на жесткую критику слабости валюты, хотя и предполагают, что тема будет проходной.
Поддержки – 118.81 и 118.46
Сопротивления – 119.51 и 119.86
USD/RUR
На российском валютном рынке в четверг, 12 апреля, котировки доллара снизились на фоне ослабления американской валюты относительно евро на рынке Forex. В ожидании обнародования решения ЕЦБ по процентной ставке, а также сопутствующих комментариев президента ЕЦБ Жан-Клода Трише, основную часть европейских торгов пара евро/доллар колебалась в узком торговом диапазоне 1.3439 – 1.3477 руб. В то же время, в ходе торгов на российском валютном рынке наблюдался существенный рост торговых оборотов, на фоне активизации продаж валюты участниками рынка в результате выхода доллара на новые уровни относительно рубля. Кроме того, по мнению аналитиков, рекордные объемы торгов могли быть вызваны завершением сделки по покупке Роснефтью активов Юкоса на первом аукционе. Чтобы получить необходимые для проведения платежа рублевые средства, компания Роснефть могла прибегнуть к продаже валюты. В свою очередь, на денежно-кредитном рынке сохранилась благоприятная ситуация. Суммарные остатки коммерческих банков на корсчетах и депозитах кредитных организаций в ЦБ РФ в четверг снизились на 13.5 млрд. руб. до 1001.2 млрд. руб. Ставки на рынке МБК колебались на уровне 3.0%-3.5% годовых. Сессия расчетами «завтра» в валютной секции ММВБ открылась на отметке 25.884 руб. за долл., на 3.1 коп. ниже уровня предыдущего закрытия. С первых минут торгов доллар начал плавное снижение, следуя динамике пары евро/доллар на рынке Forex. В результате неожиданно резкого наклона вниз в 11:19 мск доллар достиг минимального дневного значения 25.845 руб., а затем, на той же минуте торгов, вернулся к предыдущим уровням. После 12:00 мск доллар развернулся в сторону повышения, коснувшись максимума дня 25.9 руб. несколько раз в промежутке от 13:45 мск до 13:47 мск. Тем не менее, не получив поддержки от покупателей американской валюты, после 14:00 мск доллар возобновил снижение, окончив торги вблизи уровней открытия. Закрытие состоялось на отметке 25.8824 руб., на 3.26 коп. ниже уровня закрытия накануне. Средневзвешенный курс доллара снизился на 3.16 коп. до 25.8886 руб. Торговые обороты, по сравнению с объемами среды, увеличились почти в 8 раз и составили 9012.484 млн. долл.
Макроэкономика
ЕЦБ сохранил процентную ставку без изменений на уровне 3.75%. Оптовые цены в Японии в марте выросли на 2.0% г/г (+1.9% г/г прогноз; +1.8% г/г в феврале). По итогам 2006 финансового года оптовые цены выросли на 2.8%. Объем промышленного производства в Италии в феврале -0.5% м/м, -0.7% г/г (+0.6% м/м, +1.9% г/г прогноз; -1.7% г/г в январе – пересмотрен с -1.4% г/г). Торговый дефицит в Великобритании в феврале расширился до 4.3 млрд. фунтов (-4.0 млрд. фунтов прогноз; -4.0 млрд. фунтов в январе – пересмотрен с -3.8 млрд. фунтов). Рост ВВП Еврозоны в IV кв. 2006 года не изменился по сравнению с предыдущими данными и составил +0.9% к/к, +3.3% г/г (+0.6% к/к, +2.8% г/г – пересмотрен с +2.7% г/г в III кв. 2006). Согласно прогнозам институтов IFO, INSEE и ISAE в I кв. 2007 рост ВВП Еврозоны составит 0.5%, во II и III кв. +0.6% (+0.3% в I кв. и +0.5% во II кв. – предыдущий прогноз). Цены на новые дома в Канаде в феврале выросли на 0.5% м/м (+0.3% м/м прогноз; +0.3% м/м в январе). Число первоначальных обращений за пособием по безработице в США на прошлой неделе увеличилось на 19 тыс. до 342 тыс. (320 тыс. прогноз, 323 тыс. на предыдущей неделе – пересмотрено с 321 тыс.). Цены на импорт в США в марте +1.7% м/м, +2.8% г/г (+0.6% м/м, +2.3% г/г прогноз; +0.1% м/м – пересмотрены с +0.2% м/м, +1.0% г/г в феврале). Цены на экспорт в марте +0.7% м/м, +5.3% г/г.
Мировые фондовые рынки
Снижение фондового рынка Японии в четверг было вызвано опасениями дальнейшего замедления экономики США на фоне сохраняющегося инфляционного давления. Акции технологических компаний, получающих значительную часть доходов на рынке США, оказались среди лидеров снижения. Бумаги производителя оборудования для тестирования микрочипов, компании Advantest, подешевели на 1.6%. Акции компании Canon, основные продажи которой сосредоточены на европейских рынках, упали на 2.1%, несмотря на снижение японской иены относительно евро до исторически минимальных значений. Бумаги производителя электроники Sanyo Electric упали на 2.4% после сообщения компании, о том, что по итогам прошедшего финансового года убытки компании составят порядка 2.04 млрд. иен.
Европейские фондовые рынки закончили сессию в четверг в отрицательной области на фоне возобновившихся опасений возможного ужесточения денежно-кредитной политики в США. Кроме того, негативному настрою инвесторов способствуют ожидания возможного повышения процентных ставок в Еврозоне. Акции французской компании Unibail (-4.5%) продолжили начатое накануне снижение, вызванное сообщением компании о намерении приобрести голландского оператора торговых центров Rodamco Europe. В свою очередь, бумаги Rodamco подешевели на 3.8% на фоне фиксации прибыли после предыдущего 9%-ного роста. Сообщение газеты Times of London о намерении правительства Великобритании обсудить вопрос о национализации железных дорог в стране спровоцировали снижение акций операторов наземного транспорта, включая бумаги National Express Group (-0.7%) и FirstGroup (-2.2%).
В четверг на фондовых площадках США наблюдалось повышение ведущих фондовых индексов на фоне новых сообщений о сделках M&A, роста цен на нефть, а также выхода сильных данных по розничным продажам, ослабивших опасения в отношении сокращения потребительских расходов в США. Акции производителя стальных труб Ipsco выросли на 11.5% после сообщения о том, что компания также не прочь стать целью поглощения. При этом, согласно предположениям рыночных экспертов, в качестве потенциального покупателя Ipsco может выступить российская металлургическая компания Evraz. К закрытию регулярной торговой сессии акции фармацевтической компании Merk подорожали на 1.6%, став одним из лидеров повышения среди «голубых фишек». Тем не менее, в ходе послеторговой сессии акции компании снизились на 1.3% на фоне сообщений об отзыве регулирующими органами лицензии на производство препарата компании Arcoxia.
Российский фондовый рынок
В четверг, 12 апреля, на российском фондовом рынке наблюдалось преимущественно снижение наиболее ликвидных акций на фоне ухудшения конъюнктуры мировых фондовых рынков, а также нестабильной ситуации на рынке нефти. Открытие торговой сессии в фондовой секции ММВБ произошло со снижением котировок ведущих акций на фоне негативного закрытия фондового рынка США накануне. Тем не менее, во второй половине дня участники российского рынка возобновили покупки подешевевших акций, в результате чего индекс ММВБ компенсировал часть утренних потерь. Однако, ближе к окончанию торгов, на фоне публикации данных о росте безработицы в США индекс ММВБ вернулся к минимальным дневным значениям. Закрытие индекса ММВБ состоялось на отметке 1734.17 пункта, на 1.18% ниже уровня закрытия среды. Торговые обороты в фондовой секции ММВБ снизились на 6.67 млрд. руб. и составили 61.13 млрд. руб. Лидером снижения стали акции Норильского никеля, подешевевшие на 2.18% на фоне падения цен на никель, отступивших от рекордных уровней, достигнутых на этой неделе. Лучше рынка выглядели акции Роснефти, подорожавшие на 1.75% на ожиданиях успешного для Роснефти результата предстоящего аукциона по продаже активов Юкоса. Бумаги Ростелекома снизились на 0.62%, акции УралСвязьинформа – на 1.96%. По итогам торгов в четверг индекс РТС снизился на 0.88% до 1967.02 пункта. В наибольшей степени среди «голубых фишек» подешевели акции Сбербанка (-2.42%), Норильского никеля (-1.71%) и Сургутнефтегаза (-1.62%). Объем торгов на «классике» уменьшился на 43.12 млн. долл. и составил 55.52 млн. долл.
Рынок нефти
В четверг, к закрытию торгов на NYMEX, фьючерсы на нефть прибавили 3%, отреагировав на выход отчета Международного энергетического агентства (International Energy Agency), указавшего на сокращение объемов мировой добычи нефти, а также под влиянием сообщений о продолжающихся проблемах на нефтеперерабатывающих заводах в США. Кроме того, поддержку фьючерсам на нефть по-прежнему оказывают вышедшие накануне данные Минэнерго США о меньшем, чем ожидалось росте запасов нефти в США, а также существенно превысившем прогнозы снижении на 5.5 млн. барр. запасов бензина. Фьючерсы на бензин RBOB (неэтилированный) за последние два месяца выросли более чем на 50% под влиянием незапланированных приостановок работы американских НПЗ, в результате чего сокращается производство бензина в преддверии пикового летнего автомобильного сезона. В свою очередь, в соответствии с данными ежемесячного доклада Международного энергетического агентства (International Energy Agency), опубликованного в четверг, страны ОПЕК снизили добычу нефти до минимальных за более чем два года уровней. В марте поставки нефти членами картеля снизилась на 165 тыс. барр. в день до 30.1 млн. барр. в день, в основном, в связи со срывом поставок из Нигерии и Ирака. Кроме того, IEA сообщило о сокращении мирового производства нефти на 265 тыс. барр. в день до 85.3 млн. барр. в день. Майский фьючерс на нефть марки WTI к закрытию торговой сессии на NYMEX в четверг подорожал на 1.84 долл. до 63.85 долл. за барр.
Рынок металлов
Стоимость фьючерсов на золото в четверг понизилась в результате фиксации прибыли участниками рынка в условиях технической перекупленности драгоценного металла. При этом, ослабление доллара США, а также повышение цен на нефть не смогли оказать существенной поддержки золоту. В ходе роста, наблюдавшегося на протяжении предыдущих пяти недель, золото подорожало на 5.4%, достигнув 10 апреля максимального за полтора месяца значения 865.8 долл. за т.у. В свою очередь, фьючерсы на палладий подорожали на 1.3%, поддерживаемые технической покупкой. К текущему моменту стоимость палладия выросла на 6% по сравнению с локальным минимумом 355 долл. за т.у., достигнутым в понедельник. Фьючерсы на медь в четверг продемонстрировали максимальное за две недели снижение на опасениях, что недавний рост цен на медь может стать причиной сокращения спроса на медь со стороны крупнейших потребителей металла – США и Китая. Июньский фьючерс на золото в четверг, к закрытию торгов на NYMEX, снизился на 2 долл. до 679.7 долл. за т.у. Майский фьючерс на серебро подешевел на 0.035 долл. до 13.855 долл. за т.у. Июльский фьючерс на платину потерял 1.8 долл., закрывшись на уровне 1275.5 долл. за т.у. Стоимость июньского фьючерса на палладий увеличилась на 4.75 долл. до 374.3 долл. за т.у. Майский фьючерс на медь снизился на 0.0805 долл. до 3.502 долл. за фунт.
Информацию предоставила ФГ «Калита-Финанс»
Загрузка...
|
|
Investfunds - Россия 
Investfunds - Казахстан
